Crediário é motor de inclusão financeira, crescimento rentável e aceleração de vendas

O levantamento aponta que os produtos mais adquiridos com base nessa opção de acesso a crédito são eletrodomésticos, eletrônicos, calçados e roupas. Questionados sobre as principais vantagens da modalidade, os entrevistados citam a possibilidade de dividir o pagamento de suas compras em várias vezes, poder parcelar mesmo sem ter cartão ou cheque e ter prazo para realizar a quitação.

A Casas Bahia está alinhada com essa estratégia de inclusão financeira, que faz parte essencial da história de mais de 70 anos da companhia. Ao longo das décadas, os carnês, que hoje também são digitais, mudaram a realidade de famílias inteiras e garantiram o acesso a bens de consumo fundamentais para diferentes gerações.

Na Black Friday de 2025, a empresa disponibilizou R$ 1,2 bilhão em crédito, 20% acima do ano anterior. O Saldão de Natal também proporciona acesso aos sonhos dos consumidores. Mas o crediário não é apenas uma alavanca comercial sazonal, e sim um pilar estrutural do projeto de transformação da companhia, com impacto direto em receita, fidelização, capilaridade digital e resiliência financeira.

Iniciado em 2023, o plano é focado em promover uma volta às origens da marca e otimizar as operações para garantir crescimento sustentável. Assim, a iniciativa gera diversificação das fontes de receita, fortalecimento da omnicanalidade, com lojas físicas, e-commerce e marketplace, e ampliação da presença nacional, inclusive em municípios sem pontos de venda.

Os resultados financeiros do terceiro trimestre de 2025 confirmam o acerto dessa estratégia: a receita bruta de soluções financeiras, incluindo crediário e cartões, alcançou R$ 785 milhões, um crescimento de 6,5% na base anual. A penetração do crediário na receita bruta consolidada da companhia alcançou 17,3% e a carteira de crediário chegou a R$ 6,2 bilhões, crescimento de 8,1% ao ano.

Com relação à qualidade e à sustentabilidade do crédito, a inadimplência acima de 90 dias ficou em 8,4%, estável e abaixo de linhas como cheque especial e cartão parcelado, segundo parâmetros do Banco Central. A perda líquida de 4,5% apontou melhora anual e a empresa registrou 73,4% da carteira em dia, o que reforça a disciplina do modelo.

O modelo manual tem avançado rapidamente na direção de uma estrutura baseada em machine learning, redes neurais, modelagem preditiva e inteligência artificial, que potencializa a capacidade da Casas Bahia de avaliar renda, comportamento e histórico de relacionamento — e assim permite ampliar o acesso ao crédito sem elevar o risco.

Além disso, a presença digital em 4.600 municípios, que cobrem mais de 94% do território nacional, permite levar os serviços para áreas onde o sistema financeiro tradicional é menos eficiente, com apoio da forte adesão no marketplace, com mais de 4.700 sellers habilitados, dos quais 87% já realizaram vendas via crediário.

Este é um modelo robusto, digitalizado e orientado por dados, comparável às principais linhas de crédito do mercado, com inadimplência controlada e rentabilidade crescente. O crediário responde por 27,3% das vendas nas lojas físicas, com produção total de R$ 2,5 bilhões no terceiro trimestre.

Nos canais digitais, a penetração chegou a aproximadamente 8%, com produção total do crediário de R$ 434 milhões. Em vendas próprias, a participação foi de 7,7%, com produção de R$ 222 milhões. Por fim, no marketplace, a produção foi de R$ 212 milhões, resultado de participação de 9% nas vendas.

Assim, com crédito responsável, suportado por soluções tecnológicas de ponta, a Casas Bahia segue seu processo de fortalecimento financeiro e geração de impacto social.